实操策略：1万元本金配置4000-5000元（核心仓位），聚焦光模块、AI算力龙头（新易盛、中际旭创），在5日均线附近低吸，不追高；止盈线设为10%-12%，止损线5%；节前持有2-3个交易日，获利后逐步减仓，预留资金应对波动。避开估值虚高、无业绩支撑的跟风小票。
🔥 核心领涨板块2：贵金属（黄金、白银）—— 避险驱动，短期机会
板块核心标的表现：白银有色涨停（涨幅10.04%），总市值698.27亿元；四川黄金涨幅4.34%，总市值191.77亿元；西部黄金涨幅0.88%，受国际白银回调影响，涨幅不及白银有色。
驱动逻辑：① 国际市场：黄金首次突破4800美元/盎司历史新高，高盛上调目标价至5400美元，避险情绪与机构看涨预期形成共振；② 资金面：主力资金流入贵金属板块55.55亿元，白银有色成交金额达55.55亿元，量能适度放大，资金介入意愿较强；③ 属性差异：白银兼具工业与避险属性，波动幅度大于黄金，当日表现强于黄金股，反映资金短期投机需求。
板块评判：属于短期避险驱动行情，受国际价格波动影响极大，持续性依赖地缘政治与美联储政策变化，不确定性较高，适合作为防御仓位配置，不适合重仓中长期持有。风险点在于国际贵金属价格可能出现获利回吐，引发A股板块回调。
实操策略：1万元本金配置1000-1500元（防御仓位），优先选择黄金股（四川黄金、招金黄金），波动相对较小；白银股（白银有色）仅小仓位试错（≤500元），当日买入次日获利5%-8%即兑现，不持有过夜；严格设定5%止损线，避免国际价格波动带来的亏损。
🔥 潜在机会板块：设备更新受益板块（工业母机、能源装备）—— 政策驱动，长期布局
驱动逻辑：国家发改委下达2026年第一批936亿元超长期特别国债资金，支持工业、能源电力、节能降碳等领域设备更新，带动总投资超4600亿元，杠杆效应显著，工业母机、能源装备等板块长期受益。当日中国西电、东材科技等标的异动，资金开始提前布局。
板块评判：属于政策驱动的中长期机会，短期涨幅温和，资金流入规模有限，尚未形成抱团趋势，适合作为中长期底仓布局，不适合短期投机。
实操策略：1万元本金配置1500-2000元，选择工业母机、能源装备龙头（如秦川机床、中国西电），逢回调至10日均线低吸，节前持有，春节后根据资金流入情况再调整仓位，最大回撤控制在8%以内。
⚠️ 需规避板块：高位题材、低估值权重
1. 高位题材：部分前期炒作的题材股（如无业绩支撑的数字经济小票），主力资金持续流出，当日换手率超20%，属于资金出逃信号，节前避险情绪下，回调风险极高，坚决规避。
