中国股市：为什么总说庄家套路多？防不胜防，看看你做到几点？

前言：A股套路太多，防不防胜。要想在股市里长期生存下去，并不是看你赚钱有多快，而是看你活得有多久，本文为本人根据多年投资经验总结出的10大法则，如果能够熟读并领悟其中的道理，在实际投资中必然能做到有所为有所不为，慢慢的构建正确且适合自己的投资体系，走上正确的投资之路。

一、做股票需要“三颗心”

我们每个人都只有一颗心，但要想在股市赚钱，你必须拥有三颗心，只要有了这三颗心，你的投资一定可以顺顺利利、财源滚滚。

一是买入靠信心：经过认真分析，对一只股票具有绝对的信心时你才买入，这样才能保证你是对自己的钱袋负责的。

二是持有靠信心：“打江山容易守江山难”，同样的投资者也会“买牛股容易守牛股难”，所以能否拿着牛股赚钱就要看你有没有耐心。

三是卖出靠决心：买入股票要慎重，但是卖出股票要果断，不要拖拖拉拉，在达到预期目标或股价见顶后一定要有卖出的决心，只要不卖出，那都不叫赚。

二、预测短期走势是愚蠢的行为

成功大师告诫我们，试图预测股市的明天或后天怎么走是一件愚蠢的行为，因为这根本不会改变市场的趋势，即便你预测到了明天股市会下跌，那么你卖出后中的股票，很可能这只股票后天就真接高开让你踏空。

我们更应该去寻找一些20年后还能活得欢的企业。寻找未来能给我们带来数倍利润的企业！因为一个好公司就是赚钱机器，像个印钞机，不断地印钞，他们是零库存的，而且没有竞争对手。

对一个普通投资者来说，听道理是一回事，实际操作又是另外一回事。当你精挑细选之后，拿了钱买了股票，却眼瞅着股价步步下跌的时候，真正经受考验的不是智商，而是信心,即使抓住了下金蛋的母鸡，如果反复的去预测短期的涨跌可能会让你鸡飞蛋打。

三、如果你不是专业人士，尽量减少交易

长线投资在大牛市里可以赚取最大的利润，短线投资在震荡市板块轮动时可以使投资收益最大化，如果说长线是金，那么短线就是银，两者各有所长，究竟是做长线还是做短线？这视乎你自身的状况来定。

但是如果你不是专业人士，没有足够的精力和时间，也没有过硬的技术和经验，千万不要频繁的进行交易，因为这样的话，你很可能会跟很多人一样频繁交易的人士都在反复的做着高买低卖的事情。

还有每一次交易你都要付出手续费、印花税和其他杂费，如果按每次交易费用总计0.6%来计算，你一个月交易10次，一年120次交易，你将付出72%的交易支出，如果你的盈利低于这个水平，你很可能亏损，这样的话还不如老老实实放那儿，赚个20%都强很多。

四、不要做单项选择题

经过多牛的观察我发现一个有趣的现象，当一个投资者在面对同时推荐的两只股票而作出了自己经过深思熟虑的选择之后，两只股票的走势非常让人吃惊，但凡是选择买入的股票不是跌就是进入盘整，而没有买的股票则是狂奔而上。

原因自然有许多，主要是由于投资者的害怕情绪总是促使自己去选择看上去相对安全的股票，但正如本书所述的“非均衡即获利”原则一样，越危险的股票有时候反而就越安全。

所以当我们面临两只同时看好的股票的时候，不要轻易按自己的惯性思维去做单项选择题，最好把它做成个多选题，如果你不能同时均线分配那就对比较看好的一只做相对较高的仓位，以免逢选必错。

五、要敢于在正确的时候下重手

2009年被称为中国“私募教父”的赵丹阳花了211万美金与巴菲特共进午餐，在午餐中巴菲特谈到了自己的投资理论，后来赵丹阳后谈到自己最大的收获时说道：成功的投资就是‘在正确的时候做出正确的判断 并且下重手’。

这个理念非常简单，但是我们往往在作出正确判断之后不敢下重手，结果前期损失惨重，后期抓住了只会也只是找回原来损失的一点点，这一点恐怕与我们每一个人“一朝被蛇咬、十年怕井绳”的心理有着必然的联系。

比如2008年底，上证综指见底了，政策上有支持了，印花税也变成了单边收取，四万亿的振兴计划也抛了出来，再加上K线形态60日线、120日线都形成金叉了，这个时候你你应该下重手，对自己狠一点才能够赚到大钱。

六、不要轻信小道消息

散户炒股，喜欢到处打听小道消息，然后把自己听来的小道消息作为“内幕”转告其他的散户，于是很多股票便无中生有的多出了很多传闻，而这些传闻的始作俑者很多都是老鼠仓的背后玩家。

制造小道消息的目的是什么？当然是拉抬股价。

他们会在前期低位买入某只股票，然后趁着大势好的时候把股价顺势做空，此时已经实现了赢利，但要出货就得找人接货，而散户要接货就得让他们相应这个股票“远远不光值这个价”，于是就制造出“内幕消息”开始传播。

在小道消息为大量散户知道的时候会在短期内形成看多做多的共识，于是一齐抢购股票造成股价放量上涨，机构一边找人继续吹捧一边暗渡陈仓早已逃之夭夭，结果等散户买入之后才发现原来传闻真的只是个传闻而已，不幸的套住。

股市虚假内幕消息，害人不浅！

七、丢强留弱并不是个好主意

当投资者手中同时拿着两只股票而大盘进入调整之时，投资者往往会根据两只股票的走势做出自己的决定：将上涨的股票抛出，将下跌的股票留住。他们这样做的理由是下跌的股票相对安全，而上涨的股票相对危险。

但往往这样做的结果是卖出的股票还会继续涨，而你留下来的股票还会继续跌，结果损失掉了利润又同时承受了亏员，一正一反，一个决定让你的结果差之千里。

其实投资者做这样决定的目的是卖出上涨的保住利润，并且将卖出上涨股票的资金买入下跌的股票，这样一旦下跌的股票上涨，就可以实现盈利，算盘打得是不错，但结果却不遂人意。

因为上涨的股票是逆市主力敢买的股票，形态完了还会继续涨，而下跌的股票很多是主力坚决出货的，第一天下跌只是一个开始，所以投资者千万要注意，丢强留弱并不是一个好主意。

八、不要试图吃下整条鱼

在股市做投资，我们要学会像吃鱼一样，把鱼头和鱼尾留给别人去吃，而我们只去吃鱼身，虽然看上去我们失去了吃鱼头和鱼尾的机会，但恰恰最好的肉都在鱼身上。

一段完整的行情就如同一条鱼，刚刚从上一轮下跌中转势起涨的时候就是鱼头，这个时候我们不知道究竟能否真正的反转，此时就承担着较多的不确定性风险，这段行情我们放弃。

等到趋势确定之后就是我们大力进场吃鱼身的时候，这个时候很多股票都会大涨，前期不涨的后期也会疯狂补涨，哪一块肉都是又鲜又美，而一理行情进入全面疯狂之后，就进入了鱼尾行情。

鱼尾行情看上去很美，投资者看多情绪非常的高，但终究到了鱼尾，鱼尾摆动得再高再美也预示着美好时光即将结束，这个时候我们就要克制住自己的贪婪，将鱼尾留给别人去吃。

九、股票没有好坏之分，只有强弱之别

相同的两个投资者，一个投资了绩优股，另一个投资了垃圾股。

结果第一个人亏损累累，第二个人获利颇丰，原因是第一个人虽然一直操作的是绩优股蓝筹股，但他总是在高位时害怕踏空重仓杀入，下跌之后过心中无底割肉离场；而第二个人虽然一直操作的是垃圾股，但他懂得在股价足够低的时候买入，而在股价涨得足够高的时候抛出。

你说股票有好坏的区别吗？如果从公司的基本面来看，有好坏的区别，但从投资者投资收益结果来看，并没有好坏的区别，而只有强势的区别，因为再好的公司也会涨和跌，再差的公司同样有涨和跌，低买高卖才是赚钱的王道。

如果你不是长线投资者而是交易致胜者，那么股票其实只有强弱之别，只有你能放弃对股票好坏的偏见而专注到股价的波动趋势中，才能够真正做到低买高卖，用一句简洁的话来说：选股不如择时。

十、天量见天价，地量见地价

这是大量投资者和期投资总结下来的经验，不管在什么时候都显得非常有效，特别是当大盘经过一段较长时间的上涨之后连续三日收出天量，那你一定要小心了，顶部马上形成。

因为天量预示着短期交易极度活跃，活跃到散户已经完全忘记了股市原来是可以跌的，这个时候庄家在极度狂热的气氛中悄然出货，所以成交量相当的大，当散户买进后发现涨不动了，他们就会卖出，此时庄家不在了，大跌自然就来。

同样的地量三日必见地价，在持续很长时间的低迷之后，该抛的人都抛了，连那些原来的死多头都在阴跌之中绝望割肉了，市场中买盘很不足，但也根本没有人抛了，多头一空头就远都是对立而缠在一起的，此时多头就会组织反攻，因此地量之后就会必到“地价”,底部随之形成。

在所有的指标当中，MACD指标是少有的可以进行独立判市的指标之一，在实战中起着不可替代的作用。相对于其他指标，MACD属于趋势类指标，一般来说比较稳定，能过滤一般无用的信号，留下最真最纯的买入信号；还可自动定义出股价趋势之偏多或偏空，避免逆向操作的危险。而在趋势确定之后，则可确立进出策略，避免无谓之进出次数，或者发生进出时机不当之后果。此谓大道至简MACD。

MACD称为指数平滑异动移动平均线，属于大势趋势类指标。

它由长期均线DEA，短期均线DIF，红色能量柱（多头），绿色能量柱（空头）、0轴（多空分界线）五部分组成。它是利用短期均线DIF与长期均线DEA交叉作为信号。MACD指标所产生的交叉信号比较迟钝，但作为制定相应交易策略使用，效果却比较好。

DIF线：收盘价短期、长期指数平滑移动平均线间的差；

DEA线：指数平滑移动平均线。

为了避免朋友们不理解，简单点来说就是：

（1）当MACD从负数转向正数，是买的信号；

（2）当MACD从正数转向负数，是卖的信号；

（3）当MACD以大角度变化，表示快的移动平均线和慢的移动平均线的差距非常迅速的拉开，代表了一个市场大趋势的转变。

MACD实战运用

分析指数

给朋友们实际举例分析一下。如图，当两条线数值位于0轴的下方时，说明目前的大势属于空头市场，投资者应当以持币为主要策略。股市一旦步入空头市场，投资者最好的策略就是离场观望。

分析个股

如图中所示，在逃顶区域，MACD出现高位死叉，也就是第一个卖点，我们一定要做好减仓的准备！因为在第一个卖点出现之前，多头主力为掩护出货假装向上突破，会做出货前的最后一次拉升，即“虚浪拉升”。此时形成的高点（即卖点）往往是成为一波牛市行情的最高点，所以又称绝对顶，当处于这个位置时，便是卖出的极佳时机。如果此时不能顺利出逃的话，后果不堪设想。

背离现象分析

如图中所示，股价前期经过大涨之后，MACD开始出现回调，但股价还是在创新高，当股价K线图上的股票走势一直呈向上趋势发展，而MACD指标图形上的成交量走势是一峰比一峰低（图中逃顶区域对应绿柱）， 即为顶背离现象（图中黄色矩形区域）。顶背离现象一般是股价在高位即将反转转势的信号，表明股价即将下跌，一旦出现顶背离的信号，最好不要冒进，及早卖出股票为好。

MACD决定卖出时机

当一列火车高速运行时，刹车后要它立即停下来是不可能的，巨大的惯性会使火车继续向前冲一段路程才会停下来。图中MACD出现两次死叉，并且连续两次都是经过前期大幅上涨之后，如果出现这种现象，那么股价将要迎来大幅下跌。如果出现此信号，那么你最好卖出手中持有个股，落袋为安。

MACD选股技巧

1、金叉选股

选股原理

市场上升趋势代表市场环境良好，主力控制市场的能力非常强，MACD出现底部降低，这说明市场处于跌无可跌的状态。MACD金叉代表市场将要启动，成交量放量代表主力资金开始入场。

选股条件

（万科A:2014年11月21日—2015年1月初）

注意事项

MACD底部降低，但K线形态底部必须是抬高的。

2、红柱启动选股

选股原理

股价处于上升趋势代表市场健康发展，DIF能够二次出现红柱放大，并且股价调整时间不长，MACD金叉向上，说明上涨动力还在持续，再配合成交量的放大。

选股条件

（万科A ：2014年6月——2014年8月）

注意事项

(1)在DIF二次出现红柱之前，最好不要出现绿柱，即使出现绿柱也不能有放大现象。

(2)MACD金叉的位置(DIF红柱二次放大)最好离0轴很近，或者在0轴之上出现，这种现象说明市场处于强势当中。

3、底背离选股

选股原理

股价一个底比一个底低，而相对的MACD两个金叉点底部抬高，即底背离，说明市场已经进入跌无可跌的状态，开始出现反弹或者反转的需求。MACD金叉向上，出现红柱，代表市场即将发动攻击，快速线起到助涨作用，买点出现，如再有成交量的放量配合那就如虎添翼了。

选股条件

（万科A :2014年1月—3月）

注意事项

(1)股价底部降低和MACD相对的金叉底部抬高形成底背离，股价底部还会降低，与MACD 相对金叉形成同一数值的双底，这也叫做底背离，而相对上涨强度属第一种最强。

(2) 反弹发生在市场底部区域，反转发生在市场上涨阶段的调整阶段。

MACD常见的八大买入形态

第一：佛手向上

1.DIF线由下而上穿越DEA线形成金叉

2.随着股价的上行而上行

3.随着股价的回调而下行，当主力洗盘时，股价回调

4.这个时候DIF线回调到MACD零轴线附近，而DEA线反转向上，就形成佛手向上的形态。

第二：小鸭出水

1.DIF线与DEA线零轴下方金叉

2.DIF线（白线）上行并没有上穿零轴或者是稍微上穿就回到零轴下方，然后继续与DEA（黄线）形成死叉。

3.几个交易日之后再次在零轴下方上穿DEA线形成金叉。

第三：漫步青云

1.DIF线（白线）在零轴以上与DEA线（黄线）形成死叉，并下穿零轴。

2.下行之后继续上升，然后在零轴或者是零轴上方与DEA线（黄线）形成金叉。

这是一种二次筑底信号，后市呈上涨形态，发现之后应该积极买入。

第四：天鹅展翅

1.零轴一下金叉。

2.DIF上行但没有上穿零轴，随后向DEA靠拢，同时MACD红柱在不断的缩短，DIF靠拢DEA但是没有死叉DEA，随后出现反转向上，并且MACD红柱不断加长。

这是一种探底回升形态，表示抛压穷尽，主力建仓开始。

第五：空中缆绳

1.DIF线（白线）在零轴下方金叉DEA线（黄线）

2.DIF线上行并穿越零轴，随后随之股价的回落跟随下行，下行之后与DEA线出现了并行粘合。

3.发散之时就是买入之时。

第六：空中缆车

1.DIF线（白线）在零轴上方死叉DEA线（黄线），但是DIF线下行之时不能穿越零轴。

2.几个交易日之后再次上穿DEA线（黄线）形成金叉。

这是一种上涨中继结束形态，股价通过短期的整理之后再次上涨。

第七：海下电缆

1.DIF线和DEA线在零轴下方运行很长时间（一个月以上），DIF线（白线）在零轴下方上穿DEA线（黄线）形成金叉。

2.金叉之后两线粘合缓慢上行。

3.发撒之时就是重仓买入之时

这是一种长线主力建仓行为，一旦出现DIF线和DEA线由粘合开始发散，那么就是长线最好的买入时机。

第八：海底捞月

1.DIF线首次在零轴下方上穿DEA线形成金叉

2.形成金叉几个交易日之后形成死叉

3.二次零轴下方金叉

表示底部走势已经完成，后市主升浪开始。

如果你不知道自己要去什么地方

你将可能在不该停留的地方停下脚步。如果交易者没有严格的方法保证盈利交易及时平仓，那么他就不可能获得最大收益。这有别于贏利交易在顺势方向上“继续奔跑”，两者是不同的话题。贏利目标是必不可少的，因为你在市场中必须要有做出抉择的各个点位。每宗交易迟早要平仓出市，交易宣告完结。当时间/价格关系达到你的点位时，你进行平仓，等待下一次交易。

做出平仓抉择的最佳时机是你进人这宗交易之前。在你人市前制定一个贏利目标，这对你的交易方法体系和个人纪律大有裨益。贏利目标有助于你集中注意力，从贏利交易中获得最大收益。

把盈利目标牢牢地烙在脑海里，对你的持续成功非常关键，这有两个原因。第一，它有助于你对已有头寸保持正确的风险/回报比率。这方面的“神奇”数字是，贏利交易占所有交易的42%,合理的贏利/亏损比率是2:1。你的表现维持在这个比率的水平上，说明即使你掌握了贏利的方法，但如果不持仓贏利交易，你同样难以填补亏损交易遗留的“漏洞”。知道自己在一宗交易中要挣多少钱，有助于你对这些比率保持关注。了解这些比率以及确定贏利目标，将使你避免陷人贏利能力差的交易中。平仓指令的设置价位等于市场价或在其之上，就可以保持这个贏利比率，但并不能保证只要交易就能得到贏利。拥有为获取利润服务的跟随市价指令,你就可以从交易中获利并有助于你保持纪律性，以加强贏利交易。

第一，拥有贏利目标有助于你抵抗各种诱惑，避免过早地结束一宗贏利交易，减少利润，只要你的交易仍在挣钱，你就更有能力持仓等待；同时，你亟须的个人纪律也日臻完善，可以任由“好事”奔腾。无论你的想法如何，没有一个市场会向着或背着你的目标价位一飞冲天或飞泻直下；而在市场价位达到你的目标前，总需花费一定的时间。如果小幅回调或价格暂跌便能吓得你退出交易，那么你就无法填补亏损交易的漏洞。贏利目标将给你提供一个独特的视野，这一视野正是你持仓等待、平静对待价格反向移动所需要的。每个市场都是有生命的，涨落就如呼吸。

贏利目标是你持有赢利交易时有效的交易管理工具，它帮你集中精力，寻找好的风险/回报率机会并借此人市；更重要的是，它们有助于你持仓贏利交易，以获得最大收益。只要你好好利用贏利目标这一工具，你就将获得更多的贏利交易，并且可以更长久地持有这些交易。

在风险/回报比率“陪同”下，贏利目标“起步”的前提就是：如果你进人了交易，市场会按照比率要求的那样走多远。将你希望的贏利目标与你之前市场研究得到的结果进行比较，这可以更好地告诉你是否真正地掌握了一宗贏利的交易，其贏利能力是高是低取决于你所选择的各种交易参数。你需要将风险与你必须得到的回报进行比较。换句话说，如果你可以承受50点的风险，那么市场给你回报不能少于150点；了解自己的贏利目标，可以防止你步人没什么获利潜力的交易。

第二，拥有贏利目标，也可以增加为贏利头寸加码的信心。许多交易经过一段时间之后，常比最初设想的更具贏利潜力。当这种迹象表露出来时，在贏利目标的帮助下，你就可以更好地问“如果……那么”这样的问题，进而提高你的回报率。当你很清楚地看到，当初的贏利目标只是手中交易的一个小“落脚点”，而不是它的终点，那么为它加码就是保持贏利交易继续前行的最佳途径，直到它的潜力发挥殆尽。

我的第二个目标是通常的3:1的回报/风险比率。如果我正确地预测了净指令流，而且时间框架比自己长的交易者也将加人“派对”中来，那么当市场价格达到我的目标时，我必须做出决定，判断交易在同样的方向上是否具备更多的贏利潜力，这便涉及到一个时间因素。如果“派对”转瞬即逝，市场价格达到第二个目标之后，又退回去了一点，这很可能是止损买单发挥了作用，与此同时，亏损空头平仓，而较长时间框架的交易者也开始平仓。这种情况下，这次“派对”可能不会走很远，我要么获得一点利润退市，要么移动止损单价位，至少要保本。

不过，如果“派对”持续很长时间，目标实现以后，买卖双方仍呈现出良好的“接着干”的势头，市场价格停留在目标价位上或在其周围“溜达”，那么很可能说明一些“巨型”时间框架将“参演”。更长时间框架交易者的加人，意味着市场继续向前的潜力正在形成。如果市场仍停留在目标价位上或在其附近徘徊，但日交易量和未平仓合约数量却上升了，那么市场很可能还要向前跑一段时间。此时，我将为手中的交易追加一定数量的投入，因为交易跑到下一个目标的可能性大大提升了。

为自己的头寸加码后，如果市场继续前行，那么下一个目标就将进人“表演舞台”。在这个目标所在的价格区间，较长时间框架的交易者将从市场的另一个方向“表明立场”。比如，1小时内的最低点是多头人入市的正确价格区间，随着市场发展，天或周交易者同样对多头一方萌生兴趣。而当我们“抵达”月度有效交易区间（新交易期的开始阶段），月交易者就会睁大眼睛观察市场动态。由于市场价格是一路慢慢升到那个点的，月交易者很可能会预测月度有效交易区间内将遭遇反攻，于是准备入手短期空头头寸；或者，他对“派对”继续进行很有信心，准备加人到多头一方。净指令流很可能在包含所有人的价格/时间关系后开始前行。只要价格进人了月度有效交易区间，这一价格就将是每个人价格走势图上的一个高点。

在进行交易前，制定一系列贏利目标有助于你在持仓贏利交易的过程中集中精力。所有的市场都是动态的，时刻处在变化之中。贏利目标可以帮助你保持自己的优势，原因很简单，它们可以使你把注意力集中在需要关注的事情上：进人交易或离开市场时，净指令流发生的变化。制定目标的重要一点是，你需要在价格/时间关系的某些点上找到一些变化，这将促使你进行相应变化或维持原状。当你的目标实现时，价格走势将为你提供重要的线索，审视市场以确定是平仓、持仓还是为贏利交易加仓。无论在哪种情况下，价格目标都应事先在你的脑海中确定，并且你要在它的领域里做些事情或至少要想着做些事。市场是否达到或超过了你的价格目标并不重要，重要的是交易者在交易管理中需要保持前瞻性。

价格目标是许多的“停止点”，它们有助于你对交易倾注全力。在交易前，在脑海里确定一个价格目标，将帮助你选择优质的风险/回报比率机会；制定一系列价格目标，敏锐地反映价格、时间以及多重时间框架内的行为，将帮助你从贏利交易中获得最大收益。

控制仓位——股神的必胜法宝

仓位管理我认为是炒股最最重要的一个事情，我们这么确定一定会赢呢？每次都不能确定，下面是总结的很有用的仓位控制策略：

赢面：包括胜率和涨跌比空间（涨跌比空间即我们讲的盈亏比，赔率的意思。）

出击仓位和赢面的大致为：

赢面60%以下空仓观望。

赢面60%-70%，仓位不超过25%。

赢面70%-80%，仓位不超过50%。

赢面在80%-90%，仓位可以达到75%

赢面在90%以上， 满仓出击。

比如满仓必须满足两个条件，一是胜率要求90%以上，二是上涨空间可以看到30-50%以上，而下跌的空间在3%-5%。

相当于有10 倍的赔率才满仓。以上这位顶尖游资的仓位管理完美体现了仓位与确定性和正确率之间的关系。

但这里面有一个关键的问题，就是如何估算赢面或者说如何确定正确率和赔

率呢？

我个人的经验是：根据市场总体赚钱效应和板块题材的强度，以及有无人气个股三个角度来衡量赔率的。正确率主要还是对自己的模式和交易体系来衡量的。这里面经验占据较大的成分。当然你可以进行数据的统计来确定。比如：短线的四大数据：有2个板块出现板块效应，有连板个股，涨停赚钱效应高达80%，市场涨跌比高于9：1。这时候，我就认为赢面超过90%。

比如利弗莫分批建仓法

在第一笔仓位没有赚钱前，绝不加仓。这就会起到看不对的时候，亏小钱，看对的时候赚大钱。胜率没改变，但盈亏比改变了，从而赚钱了。这就是台湾赌神所使用的加仓方法。

最后聊聊空仓，空仓是一种无比强大的武器，是拼刺刀时的盾牌。一般三种情况，我们需要空仓：

1、市场风险来临，亏钱效应大幅上升。

2、自我操作节奏混乱，心态很差。

3、没有符合自己体系的操作机会。

如果在这三种情况下，我们能做到空仓，是自身节奏的一种调整，也是给我们下次赢取暴利埋下了伏笔。